Облигации ОФЗ-ИН — 100% защита деньги от инфляции

Каждый инвестор ищет выгодные предложения, которые в обязательном порядке предполагают защиту капитала от инфляции. Далее рассматривается возможность получения прибыли. Облигации с индексируемым номиналом (ОФЗ-ИН), один лучших из способов защиты денежных средств инвестора. Но их не стоит рассматривать как инструмент для получения сверхприбыли.

Оглавление
1. Что такое ОФЗ-ИН простыми словами
2. Доходность ОФЗ-ИН
3. Как купить облигации федерального займа с индексируемым номиналом
4. Налогообложение
5. Преимущества ОФЗ-ИН
6. Недостатки

1. Что такое ОФЗ-ИН простыми словами

ОФЗ-ИН (англ. "federal loan bonds with an indexed par value" – "облигации федерального займа с индексируемым номиналом) – это государственные облигации РФ, которые индексируются в зависимости от текущего уровня инфляции. Главная их цель заключается в обеспечении защиты капитала инвестора от роста цен.

Благодаря индексации номинала, инвестор может полноценно сохранять стоимость имеющихся активов при условии роста стоимости товаров и услуг. Выпуск ОФЗ-ИН осуществляется на аукционной основе, а их сроки могут быть разными, от 3-6 месяцев до нескольких лет. Касательно купонного дохода, он выплачивается каждые полгода и зависит от ставки и индексации капитала.

Каждые 12 месяцев номинал ОФЗ-ИН индексируется на величину инфляции. Купонный доход также изменяется в зависимости от номинала ценных бумаг. При стремительной инфляции, номинал облигаций так же будет расти. Если экономика не переживает каких-либо потрясений, доходность таких ценных бумаг будет незначительной.

2. Доходность ОФЗ-ИН

Доходность ОФЗ-ИН зависит от нескольких факторов, включая купонный доход, индексацию номинала и изменение стоимости облигаций на рынке. Купонный доход – это процентная ставка, которая выплачивается инвесторам в течение срока облигации. Индексация номинала - это механизм, который обеспечивает корректировку номинала облигации в соответствии с изменением уровня инфляции.

Доходность облигаций может быть выше или ниже, чем других инвестиционных инструментов, в зависимости от текущей конъюнктуры на рынке. Однако, благодаря своей защите от инфляции, ОФЗ-ИН считаются одним из самых стабильных и надежных инвестиционных инструментов. В последние годы доходность была относительно высокой, что делает их привлекательными для инвесторов.

Например, в 2020 году доходность ОФЗ-ИН составляла около 5-6%, что существенно выше, чем на депозитах в банках. При этом, необходимо понимать, что прибыль от владения такими облигациями не гарантирована и может изменяться в зависимости от рыночной ситуации. Инвесторы должны принимать во внимание риски, связанные с инвестированием в ОФЗ-ИН, прежде чем принимать решение об инвестировании.

В целом, облигации и индексируемым номиналом представляют собой привлекательный инвестиционный инструмент для тех, кто ищет стабильность и защиту от инфляции. Но, как и любой другой инвестиционный инструмент, ОФЗ-ИН не являются безрисковыми и требуют соответствующего анализа и оценки рисков инвестором.

3. Как купить облигации федерального займа с индексируемым номиналом

Первым шагом для покупки ОФЗ-ИН является выбор банка или брокера, с которым готов работать инвестор или инвестиционная компания. Особенно важно убедиться, что выбранный посредник имеет соответствующие лицензии и допуски к осуществлению операций на финансовых рынках. Все ОФЗ, независимо от разновидности, продаются и покупаются на Московской бирже.

Далее необходимо открыть инвестиционный счет у выбранного банка или брокера. Это можно сделать онлайн или через посещение офиса. При открытии счета, нужно предоставить необходимые документы, такие как паспорт и ИНН. После открытия счета, можно начать покупать ОФЗ-ИН. Можно приступить к выбору подходящего вида ОФЗ-ИН, узнать его код и указать его при оформлении заявки на покупку.

Обычно минимальный порог для покупки таких облигаций составляет несколько тысяч рублей. Также следует учитывать комиссию брокера за операцию. Она может варьироваться в зависимости от выбранного посредника. После того, как заявка на покупку будет оформлена, брокер начнет выполнение заявки. В зависимости от условий рынка и спроса на конкретный вид ОФЗ-ИН, операция может занять несколько дней.

• Как выбрать брокера для фондовой биржи;

4. Налогообложение

Согласно законодательству РФ, доходы от инвестиций в ОФЗ-ИН подлежат обложению налогом на доходы физических лиц (НДФЛ) по ставке 13%. НДФЛ начисляется на разницу между ценой покупки и ценой продажи облигации, а также на проценты, полученные по облигациям с индексируемым номиналом. Но, есть исключения из правил.

Например, если инвестор планирует держать ценные бумаги более 3-х лет, то налог на доходы не будет начисляться при продаже облигаций. Эта льгота называется "нулевой ставкой НДФЛ" и применяется, если с момента приобретения до момента продажи прошло не менее 3-х лет. Также, налог на доходы не будет начисляться на проценты по ОФЗ-ИН, если они получены в рамках Пенсионного накопительного программы (ПНП).

В этом случае, доходы от владения ОФЗ будут защищены от НДФЛ до момента выплаты пенсии. Стоит знать, что при покупке облигаций у эмитента, то есть без посредничества брокеров, налог на доходы не начисляется. Относительно процентной ставки по ОФЗ-ИН, она зависит от конкретного вида бумаг и условий их выпуска. Обычно процентная ставка на выше, чем на банковские депозиты, но ниже, чем на другие виды облигаций, такие как корпоративные или муниципальные облигации.

5. Преимущества ОФЗ-ИН

Облигации с индексируемым номиналом являются привлекательным инструментом для инвесторов, желающих защитить свой капитал от инфляции. Основные преимущества ОФЗ-ИН:

1. Надежность. ОФЗ-ИН выпускаются правительством России, что гарантирует высокий уровень надежности ценных бумаг. Риск дефолта минимален, так как государство всегда может покрыть свои обязательства по выплате процентов и погашению долга.
2. Защита от инфляции. Номинальная стоимость облигаций индексируется в соответствии с уровнем инфляции, что позволяет инвесторам защитить свои инвестиции от денежной девальвации.
3. Ликвидность. ОФЗ-ИН являются ликвидными ценными бумагами, которые можно продать или купить на вторичном рынке в любой момент времени.
4. Доходность. ОФЗ-ИН являются облигациями с фиксированным доходом, что позволяет инвесторам рассчитывать на стабильную прибыль по своим инвестициям.
5. Доступность. Владельцем бумаг может стать любой инвестор, у которого есть соответствующая сумма денег. Минимальный порог вложений обычно не превышает нескольких тысяч рублей.
6. Налоговые преимущества. Облигации облагаются налогом на доходы физических лиц по ставке 13%, что является одним из самых низких налоговых показателей среди инвестиционных инструментов.
7. Диверсификация портфеля. ОФЗ-ИН могут быть хорошим дополнением к портфелю других ценных бумаг и инвестиционных инструментов. Инвесторы могут использовать их для снижения риска портфеля и защиты своих инвестиций от инфляции.

6. Недостатки и риски ОФЗ-ИН

Несмотря на многие преимущества облигаций федерального займа, существуют и некоторые недостатки, которые следует учитывать при принятии решения о вложении своих средств в данные активы. Недостатки ОФЗ-ИН:

1. Невысокая доходность. ОФЗ являются облигациями с фиксированным доходом, но этот доход может быть ниже, чем у других облигаций с той же кредитоспособностью. Это связано с тем, что их номинальная стоимость индексируется в соответствии с уровнем инфляции, что может приводить к низкой доходности ценных бумаг.
2. Риск изменения курса рубля. ОФЗ-ИН выпускаются в российских рублях, что делает их уязвимыми к изменению курса национальной валюты. Если рубль значительно девальвируется, то доходность может не оправдать ожиданий инвестора.
3. Не всегда доступны. Некоторые выпуски могут продаваться только инвесторам определенного уровня, например, институциональным или тем, кто имеет хорошую кредитную историю.
4. Риски рынка. Как и любые другие ценные бумаги, эти облигации подвержены рискам рынка, таким как изменение процентных ставок, политические риски и другие факторы, которые могут повлиять на цену.
5. Ограниченность выбора. Несмотря на то, что ОФЗ-ИН являются доступными для инвесторов инструментами, выбор этих облигаций может быть ограничен, что ограничивает возможности диверсификации портфеля.
6. Низкая ликвидность на вторичном рынке. В целом данные облигации считаются ликвидными ценными бумагами, но некоторые выпуски могут иметь низкую ликвидность на вторичном рынке, что может затруднить продажу этих облигаций в случае необходимости.

Заключение
Облигации федерального займа с индексируемым номиналом – это один из лучших инструментов для инвестора, который хочет уберечь капитал от инфляции. Но, чтобы не потерять деньги, следует научиться правильно рассчитывать доходность ценных бумах, учитывая влияющие на них факторы политического и экономического характера.